個人M&A増加の背景
近年、M&Aは企業の成長戦略として注目され、多くの企業が実施しています。
その中でも、個人が自己資金で会社を買収する「個人M&A」に注目が集まっています。
これは、近年の経済情勢の変化によるものです。
例えば、低金利政策が続く中、資金調達のハードルが下がり、買収がしやすくなったことが一つの要因です。
また、新型コロナウイルスの影響により、企業経営に不透明感が生じ、多くの企業が経営難に陥っている中、買収先として注目されていることも大きな要因です。
さらに、個人M&Aが注目される理由として、起業家精神を持った個人が増えてきたことが挙げられます。
自分のビジネスを起こすことが難しい場合、既存のビジネスを買収することで、そのビジネスを発展させることができると考える人が増えているのです。
会社を買うメリットとは
会社を買うメリットとしては、新規ビジネスや新たな市場に参入することができます。
また、既存のビジネスにおいては、規模の拡大や顧客層の拡大、技術力の向上などが期待できます。
さらに、買収価格よりも高い評価額で売却できた場合には、多額の利益を得ることができる可能性もあります。
例えば、技術力が高い企業を買収することで、自社の技術力を向上させることができます。
また、海外市場に進出する場合、現地の企業を買収することで、その企業が持つノウハウや人脈を活用することができます。
また、市場の拡大に向けたM&Aにより、顧客層や商品ラインナップの拡大を図ることもできます。
会社を買う方法
会社を買う方法としては、直接交渉をする方法や、仲介業者を通じた方法があります。
直接交渉をする場合は、会社側の評価額やビジネスモデルなどを細かく調べ、自己資金や銀行融資などで買収資金を調達する必要があります。
仲介業者を通じた場合は、専門家のアドバイスを受けながら買収交渉を進めることができます。
また、買収資金の調達方法としては、自己資金、銀行融資、株式や債券の発行、投資ファンドへの出資などがあります。
自己資金で購入する場合、資金が限られるため、買収先の評価額が低いものを選ぶ必要があります。
一方、銀行融資を活用する場合は、返済期間や利息の面で慎重に検討する必要があります。
会社を買うときに気をつけるポイント
会社を買うときには、以下の点に留意する必要があります。
①評価額の適正性を確認すること
買収する会社の評価額は、買収後の企業価値を左右する重要な要素です。
買収前に評価額の適正性を確認し、不当な評価額になっていないかをチェックすることが重要です。
②買収後の経営計画を立てること
買収後には、買収した会社をどのように運営するかが重要になります。
買収後の経営計画を立て、実行することで、買収価値を上げ、企業価値の向上につなげることができます。
③リスク分析を行うこと
買収する会社には、リスクがつきものです。
買収前にリスク分析を行い、買収によって生じる可能性のある問題や課題を洗い出すことが重要です。
④買収資金の調達方法を検討すること
買収資金をどのように調達するかは、買収にとって重要なポイントです。
自己資金を活用する場合、資金が限られるため、買収先の評価額が低いものを選ぶ必要があります。
一方、銀行融資を活用する場合は、返済期間や利息の面で慎重に検討する必要があります。
また、買収資金を調達する際には、財務指標の確認や、予想される現金収支の計算なども必要です。
⑤法務デューデリジェンスを行うこと
買収する会社の法務的な問題を洗い出すために、法務デューデリジェンスを行うことが必要です。
この作業には、専門家のアドバイスを受けることが望ましいです。
記事全体のまとめ
個人M&Aは、低金利政策や新型コロナウイルスの影響により、注目されるようになってきました。
会社を買収することで、新規ビジネスや新たな市場に参入したり、既存のビジネスを拡大することができます。
しかし、買収には多くのリスクが伴います。
買収前には、評価額の適正性の確認や買収後の経営計画の立案、リスク分析、買収資金の調達方法の検討、法務デューデリジェンスなどを行うことが重要です。
個人M&Aに参加する場合には、専門家のアドバイスを受けながら、慎重に計画を進めることが求められます。
